[發明專利]一種高效率的基于投資組合的保證金計算方法

在審

• 申請號: 202110450956.1
• 申請日: 2021-04-25
• 公開（公告）號: CN113095942A
• 公開（公告）日: 2021-07-09
• 發明（設計）人: 康樂;孫樹森;田思;龔利琴;郭昭曼;焦林楓;張廷利
• 申請（專利權）人: 鄭州易盛信息技術有限公司
• 主分類號: G06Q40/06
• 分類號: G06Q40/06;G06F17/11
• 代理公司: 鄭州裕晟知識產權代理事務所(特殊普通合伙) 41142
• 代理人: 徐志威

1.一種高效率的基于投資組合的保證金計算方法，其特征在于：包括會員客戶組合保證金金額獲取步驟，所述會員客戶組合保證金金額獲取步驟包括：

A、獲取保證金相關參數，獲取會員客戶的持倉和定單，并劃分到所屬期貨品種上；如果為組合定單，則將組合定單拆分為單腿定單；

B、在一個品種內，將合約分為交割月份組和非交割月份組；

C、非交割月份組的持倉和定單計算合約對沖保證金、品種內對沖保證金、品種間對沖保證金、裸保證金、附加保證金、賣方期權最低風險和價值沖抵；

D、對交割月份組計算交割保證金；

E、在會員客戶組合的基礎上計算品種保證金，品種保證金＝MAX(合約對沖保證金+品種內對沖保證金+品種間對沖保證金+裸保證金+附加保證金，賣方期權最低風險)+交割保證金-價值沖抵；

D、在會員客戶組合的基礎上計算其總持倉保證金，總持倉保證金為其下所有品種保證金之和：會員客戶總持倉保證金＝SUM(品種保證金)。

2.根據權利要求1所述的高效率的基于投資組合的保證金計算方法，其特征在于：合約對沖保證金＝合約對鎖倉*合約因子*結算價*保證金率/100*X％，其中，合約對鎖倉＝MIN(合約買持倉，合約賣持倉)，X為合約對鎖抵扣率X。

3.根據權利要求1所述的高效率的基于投資組合的保證金計算方法，其特征在于：品種內對沖保證金＝品種內對鎖保證金*Y％；其中，Y為品種內對沖抵扣率，品種內對鎖保證金＝MIN(品種買保證金，品種賣保證金)。

4.根據權利要求1所述的高效率的基于投資組合的保證金計算方法，其特征在于：品種1對沖保證金＝品種間對鎖保證金*Z％，品種2對沖保證金＝品種間對鎖保證金*Z％，Z為品種間對沖抵扣率；其中，品種間對鎖保證金＝MIN(品種1凈保證金，品種2凈保證金)。

5.根據權利要求1所述的高效率的基于投資組合的保證金計算方法，其特征在于：所述裸保證金為品種凈保證金扣除品種間對鎖保證金剩余的部分。

6.根據權利要求1所述的高效率的基于投資組合的保證金計算方法，其特征在于：附加保證金＝MAX(買量，賣量)*期貨合約因子*結算價*提高保證金率/100；

其中，買量＝期貨合約買持倉+期貨合約買開定單量+期貨合約買平定單量+SUM(權合約賣看跌持倉*ABS(Delta)*期權合約因子))+SUM(期權合約賣開看跌定單*ABS(Delta)*期權合約因子)+SUM(期權合約賣平看跌定單*ABS(Delta)*期權合約因子)，

賣量＝期貨合約賣持倉+期貨合約賣開定單量+期貨合約賣平定單量+SUM(期權合約賣看漲持倉*ABS(Delta)*期權合約因子)+SUM(期權合約賣開看漲定單*ABS(Delta)*期權合約因子)+SUM(期權合約賣平看漲定單*ABS(Delta)*期權合約因子)。

7.根據權利要求1所述的高效率的基于投資組合的保證金計算方法，其特征在于：賣方期權最低風險＝MAX(SUM(看漲單期權量合約最低風險)，SUM(看跌單期權合約最低風險))；

其中，看漲單期權量合約最低風險＝(看漲單期權量賣持倉+看漲單期權量賣開定單+看漲單期權量賣平定單)*L*期權合約因子*期貨合約因子*期貨結算價*期貨保證金率/100；看跌單期權合約最低風險＝(看跌單期權賣持倉+看跌單期權賣開定單+看跌單期權賣平定單)*L*期權合約因子*期貨合約因子*期貨結算價*期貨保證金率/100。

8.根據權利要求1所述的高效率的基于投資組合的保證金計算方法，其特征在于：交割保證金＝MAX(買持倉+買開定單，賣持倉+賣開定單)*合約因子*結算價*保證金率/100。

9.根據權利要求1所述的高效率的基于投資組合的保證金計算方法，其特征在于：價值沖抵＝SUM(買方期權充抵價值)-SUM(賣方期權權利金)，

其中，買方期權充抵價值＝買方持倉量*期權合約因子*期貨合約因子*期權無風險價格；

賣方期權權利金＝(賣方持倉量+賣開定單量+賣平定單量)*期權合約因子*期貨合約因子*期權結算價。